CVC Capital Partners bringt neuen Private-Equity-Fonds auf den Weg - und läuft Blackstone den Rang ab

• CVC verwaltet Vermögen in Höhe von 140 Milliarden Euro
• Neuer Fonds bricht Weltrekord
• Börsenpläne erneut im Blick?

CVC verwaltet Milliardenvermögen

Das luxemburgische Private-Equity-Unternehmen CVC Capital Partners dürfte vor allem durch seine Direktbeteiligungen an der Parfümeriekette Douglas, dem Sportwettenanbieter Tipico und dem Mobilitätsdienstleister DKV Mobility bekannt sein. Darüber hinaus betreibt der Finanzkonzern aber auch einige Fonds. Weltweit verwaltet CVC eigenen Angaben zufolge ein Vermögen in Höhe von über 140 Milliarden Euro und deckt damit die Bereiche "CVC Europe/Americas", "CVC Asia", "CVC Strategic Opportunities", "CVC Growth", "CVC Credit" und "CVC Secondaries (Glendower)" ab. Im Jahr 2020 lancierte das Unternehmen mit "CVC Capital Partners VIII" den achten Private-Equity-Fonds für den europäischen und US-amerikanischen Raum. Das Volumen des Fonds betrug zum Abschlusszeitpunkt 22,3 Milliarden US-Dollar. Nun hat das Unternehmen den Nachfolger auf den Weg gebracht - und dabei einen noch höheren Wert erzielen können.

Neuer Private-Equity-Fonds mit Milliardenwert

Der "CVC Capital Partners IX" wurde vor wenigen Tagen mit einem Volumen von 26 Milliarden Euro abgeschlossen. Als CVC den Fonds im Januar aufgelegt hatte, wurden zunächst 25 Milliarden Euro veranschlagt. Aufgrund der starken Nachfrage von globalen Investoren konnte man das Ziel aber um eine Milliarde Euro übertreffen, wie es in einer Pressemitteilung heißt. Dem Unternehmen nach trugen sowohl neue institutionelle Investoren als auch bekannte zum Abschluss des Milliarden-Fonds bei. Mit der Angelegenheit vertraute Personen erklärten gegenüber den Nachrichtenagentur "Bloomberg", dass zu den Geldgebern auch US-amerikanische und kanadische Pensionsfonds zählten.

Neuer Weltrekord

Nicht nur konnte CVC mit dem CVC Capital Partners IX den eigenen Vorgänger schlagen, sondern setzte sich auch gegenüber dem bisherigen größten Private-Equity-Fonds aller Zeiten durch. US-Mitbewerber Blackstone hatte 2019 einen Fonds in Höhe von 26 Milliarden US-Dollar auf den Weg gebracht, wie "Private Equity International" berichtete. Mit dem Volumen in Höhe von 26 Milliarden Euro, das zum Zeitpunkt der Bekanntgabe 29,2 Milliarden US-Dollar entsprach, ist der bisherige Weltrekord jedoch gebrochen und geht an CVC, so Bloomberg.

Beziehungen zu institutionellen Investoren

Rob Lucas, Managing Partner von CVC Capital Partners, zeigte sich gemäß der Ankündigung auf der Unternehmenswebseite zufrieden mit dem Abschluss des Rekord-Fonds: "Wir sind unseren Anlegern für ihre Unterstützung bei der Beschaffung von Mitteln für den Fonds IX äußerst dankbar. Unsere beständige Outperformance über mehrere Zyklen hinweg hat es uns ermöglicht, langfristige Beziehungen mit den besten institutionellen Anlegern aufzubauen". Mit dem nun bestehenden Fondsangebot wolle man mit Unternehmern und Managementabteilungen in Kontakt treten, um weltweit starke Firmen aufzubauen.

Herausforderungen im Private-Equity-Sektor

Dass CVC einen neuen Weltrekord aufstellen konnte, sei Bloomberg zufolge nicht selbstverständlich. So herrsche im Private Equity-Bereich derzeit ein schwieriges Marktumfeld, ausgelöst durch höhere Leitzinsen. Fremdfinanzierte Übernahmen gestalten sich damit als Herausforderung, was auch den Abschluss von Vereinbarungen sowie die Renditenhöhe für Anleger negativ beeinflusse. Bei der Konkurrenz seien die Schwierigkeiten der Agentur zufolge bereits spürbar. So sollen Private Equity-Akquisitionen im diesem Jahr bereits um mehr als 50 Prozent auf zuletzt 263 Milliarden US-Dollar gefallen sein, heißt es weiter. EQT und Cinven sollen Kapitalbeschaffungsmaßnahmen zuletzt verschoben haben, Apollo Global Management habe derweil den Umfang des aktuellen Flaggschiff-Fonds zurückgeschraubt. CVC scheint die Herausforderungen jedoch gemeistert zu haben.

Folgt nun das CVC-IPO?

Anders als die Konkurrenten Apollo, Blackstone und Carlyle ist CVC jedoch nicht börsennotiert - noch nicht. So äußerte das Unternehmen in der Vergangenheit aber bereits Börsenpläne. Die Übernahme des Secondary-Markets-Spezialisten Glendower Capital im Jahr 2021 könnte Bloomberg zufolge ebenfalls als Diversifikationsstrategie vor dem IPO gewertet werden. Zwar hielt sich das Unternehmen zuletzt zu einem möglichen Börsengang bedeckt, die jüngste Kapitalbeschaffung könnte den Schritt aufs Börsenparkett aber zumindest vorantreiben, wie die US-Nachrichtenagentur mutmaßt.

Redaktion finanzen.net